Шабров, Н. В. Рефлексивная модель фондового рынка [] / Н. В. Шабров, Р. О. Нестеров // Экономика и математические методы. - 2020. - Т. 56, № 1. - С. 114-127 : 1 табл., 8 рис. - Библиогр.: с. 125-126. - Централизованная библиотечная система г. Саратова. - code, ekma. - year, 2020. - to, 56. - no, 1. - ss, 114. - ad, 1. - d, 2020, , 0, y. - RUMARS-ekma20_to56_no1_ss114_ad1 . - ISSN 0424-7388
Рубрики: Экономика Рынок ценных бумаг Кл.слова (ненормированные): гамма-распределение -- математические модели -- рефлексивный механизм -- фондовый рынок Аннотация: В работе представлен новый концептуальный подход к рассмотрению процессов на фондовом рынке. Элементарная математическая модель рынка построена на взаимно согласованном динамическом описании очереди покупателей и продавцов и основных фактических параметров рынка - цены и исполняемых объемов сделок. Принципиальной особенностью модели является описание участников спроса и предложения на основе двухпараметрического гамма-распределения. Параметрами распределения выступают интегральные поведенческие характеристики участников торгов, условно названные "страх" и "жадность". Показано, что формализованные с помощью гамма-распределения значения страха и жадности можно оценить количественно. Для отображения взаимодействия участников торгов предложен рефлексивный механизм совершения сделок. Этот механизм имеет двухстороннюю обратную связь. Текущие значения страха и жадности покупателей и продавцов определяют изменение цены и объемы совершаемых сделок. В свою очередь, изменение цены и исполненные объемы приводят к изменению значений страха и жадности для спроса и предложения. Представлены результаты численного моделирования простейшего колебания рынка, вызванного внешним воздействием. Рассмотрены два основных этапа этого процесса: 1) внешнее воздействие уводит рынок из состояния начального равновесия в возбужденное неравновесное состояние; 2) после завершения воздействия рынок возвращается к равновесию на новом ценовом уровне. Выдвигается предположение о возможности использовать предложенную методику не только для описания рынка ценных бумаг, но и для описания поведения других финансовых рынков, а также для моделирования различных социальных взаимодействий. Доп.точки доступа: Нестеров, Р. О. Нет сведений об экземплярах (Источник в БД не найден) |